Definition of money market

money marketnoun

thị trường tiền tệ

/ˈmʌni mɑːkɪt//ˈmʌni mɑːrkɪt/

The term "money market" refers to the marketplace where short-term debt securities, such as commercial paper, certificates of deposit, and Treasury bills, are bought and sold. These securities typically have maturities of less than one year and are considered very low-risk investments because they are issued by reputable and stable institutions. The term "money market" was coined in the 1960s when commercial banks began issuing commercial paper (short-term, unsecured promissory notes issued by businesses to raise funds) to supplement their sources of funding. This enabled banks to offer higher interest rates to savers while still providing lower-cost financing to their business customers. The money market is an essential component of the financial system as it provides short-term funding for businesses and governments and helps to maintain the liquidity and stability of the banking system. It also allows individuals to earn a higher return on their short-term cash deposits than traditional savings accounts or certificates of deposit with longer maturities. Overall, the money market plays a crucial role in facilitating the efficient allocation of funds in the economy.

namespace
Example:
  • The company's excess funds are being invested in the money market to earn a higher interest rate than a traditional savings account.

    Số tiền dư thừa của công ty được đầu tư vào thị trường tiền tệ để hưởng lãi suất cao hơn so với tài khoản tiết kiệm thông thường.

  • The retiree has most of his savings in the money market, as he values liquidity and safety over potential capital gains.

    Người về hưu có phần lớn tiền tiết kiệm của mình trên thị trường tiền tệ vì họ coi trọng tính thanh khoản và sự an toàn hơn là lợi nhuận vốn tiềm năng.

  • The central bank uses the money market to manage the nation's short-term interest rates, which in turn can influence broader economic activity.

    Ngân hàng trung ương sử dụng thị trường tiền tệ để quản lý lãi suất ngắn hạn của quốc gia, từ đó có thể ảnh hưởng đến hoạt động kinh tế nói chung.

  • Borrowers with low credit scores may be required to put down collateral or maintain a certain balance in their money market accounts in order to obtain loans.

    Người đi vay có điểm tín dụng thấp có thể phải thế chấp tài sản hoặc duy trì số dư nhất định trong tài khoản thị trường tiền tệ để có thể vay vốn.

  • Some money market accounts come with check-writing or debit card access, making it easy to withdraw funds as needed.

    Một số tài khoản thị trường tiền tệ có chức năng viết séc hoặc truy cập thẻ ghi nợ, giúp bạn dễ dàng rút tiền khi cần.

  • The money market is closely monitored by financial regulators to ensure the stability and reliability of the financial system.

    Thị trường tiền tệ được các cơ quan quản lý tài chính giám sát chặt chẽ để đảm bảo tính ổn định và độ tin cậy của hệ thống tài chính.

  • Money market instruments such as certificates of deposit and treasury bills are considered to be among the safest investments available, as they are issued by reputable organizations and backed by collateral.

    Các công cụ thị trường tiền tệ như chứng chỉ tiền gửi và trái phiếu kho bạc được coi là một trong những khoản đầu tư an toàn nhất hiện nay vì chúng được phát hành bởi các tổ chức có uy tín và được bảo đảm bằng tài sản thế chấp.

  • Marketing directors sometimes utilize the money market to hold large sums of cash during promotional campaigns or other periods of high spending.

    Giám đốc tiếp thị đôi khi sử dụng thị trường tiền tệ để nắm giữ số tiền mặt lớn trong các chiến dịch khuyến mại hoặc các giai đoạn chi tiêu cao khác.

  • Money market funds, which pool investments from multiple sources and distribute income to shareholders, often have strict minimum investment requirements.

    Các quỹ thị trường tiền tệ, nơi tập hợp các khoản đầu tư từ nhiều nguồn và phân phối thu nhập cho các cổ đông, thường có yêu cầu đầu tư tối thiểu nghiêm ngặt.

  • Money market accounts typically offer higher interest rates than traditional savings accounts, but may be subject to limitations and penalties for early withdrawals.

    Tài khoản thị trường tiền tệ thường cung cấp lãi suất cao hơn tài khoản tiết kiệm truyền thống, nhưng có thể phải chịu các hạn chế và hình phạt khi rút tiền trước hạn.