Definition of deleverage

deleveragenoun

giảm đòn bẩy

/ˌdiːˈliːvərɪdʒ//ˌdiːˈlevərɪdʒ/

The word "deleverage" has its origins in the world of finance and is a relatively recent addition to the English language, having first appeared in business publications in the late 1980s. At its core, "deleverage" refers to the process by which a company or borrower reduces the amount of debt it carries relative to its equity. This can be achieved by paying down existing debt, selling off assets to generate cash, or issuing new equity (such as stocks) to dilute the proportion of debt in the capital structure. The term is closely related to the concept of "leverage," which describes the use of borrowed funds to increase the potential returns on an investment. Leveraged companies or investments can offer higher returns, but also carry greater risk of loss due to the obligation to repay debt with interest. Thus, "deleverage" is often seen as a prudent risk management strategy, particularly in times of economic uncertainty or prolonged periods of low interest rates, when borrowing costs may be high and repayment obligations onerous. By reducing the amount of debt on their balance sheets, companies are better able to weather economic downturns, manage cash flow more quickly, and potentially attract new investors who prefer less risky investments.

namespace
Example:
  • After taking on too much debt, the company decided to deleverage by repaying its high-interest loans and reducing its leverage ratio.

    Sau khi gánh quá nhiều nợ, công ty quyết định giảm đòn bẩy tài chính bằng cách trả các khoản vay lãi suất cao và giảm tỷ lệ đòn bẩy.

  • The government's strategy to deleverage the economy involves decreasing its debt-to-GDP ratio by cutting expenses and increasing revenue.

    Chiến lược giảm đòn bẩy kinh tế của chính phủ bao gồm việc giảm tỷ lệ nợ trên GDP bằng cách cắt giảm chi phí và tăng doanh thu.

  • The company's chief financial officer explained in a recent earnings call that the organization is committed to ongoing deleveraging as a key component of its long-term financial strategy.

    Giám đốc tài chính của công ty đã giải thích trong cuộc gọi thu nhập gần đây rằng tổ chức này cam kết thực hiện giảm đòn bẩy liên tục như một thành phần quan trọng trong chiến lược tài chính dài hạn.

  • Following the financial crisis, many homeowners explored ways to deleverage their mortgages, such as refinancing at lower interest rates or selling their homes to pay off debts.

    Sau cuộc khủng hoảng tài chính, nhiều chủ nhà đã tìm cách giảm đòn bẩy tài chính cho khoản thế chấp của mình, chẳng hạn như tái cấp vốn với lãi suất thấp hơn hoặc bán nhà để trả nợ.

  • In order to deleverage its balance sheet, the bank is considering selling some of its non-core assets, such as commercial real estate or equity investments.

    Để giảm đòn bẩy bảng cân đối kế toán, ngân hàng đang cân nhắc bán một số tài sản không cốt lõi, chẳng hạn như bất động sản thương mại hoặc đầu tư vốn chủ sở hữu.

  • The deleveraging process can be slow and painful, especially for companies with high levels of debt, but it is often necessary to stabilize finances and improve creditworthiness.

    Quá trình giảm đòn bẩy có thể diễn ra chậm và khó khăn, đặc biệt đối với các công ty có mức nợ cao, nhưng thường cần thiết để ổn định tài chính và cải thiện khả năng tín dụng.

  • The deleveraging trend in the corporate sector has been particularly strong in recent years, with many businesses focusing on debt reduction as a way to boost shareholder value.

    Xu hướng giảm đòn bẩy trong khu vực doanh nghiệp đặc biệt mạnh mẽ trong những năm gần đây, khi nhiều doanh nghiệp tập trung vào việc giảm nợ như một cách để tăng giá trị cho cổ đông.

  • Some experts argue that deleveraging should not be viewed solely as a financial strategy, but also as a critical management decision that can impact a company's operations and strategic direction.

    Một số chuyên gia cho rằng việc giảm đòn bẩy tài chính không chỉ nên được xem là một chiến lược tài chính mà còn là một quyết định quản lý quan trọng có thể tác động đến hoạt động và định hướng chiến lược của công ty.

  • In the wake of the European debt crisis, many governments in the region have embarked on ambitious deleveraging programs, aimed at reducing budget deficits and lowering debt-to-GDP ratios.

    Sau cuộc khủng hoảng nợ châu Âu, nhiều chính phủ trong khu vực đã bắt tay vào các chương trình giảm đòn bẩy đầy tham vọng, nhằm mục đích giảm thâm hụt ngân sách và giảm tỷ lệ nợ trên GDP.

  • Deleveraging can create challenges for some companies, such as reduced access to capital or higher borrowing costs, but it can also bring benefits, such as improved financial flexibility and greater resilience during economic downturns.

    Việc giảm đòn bẩy có thể tạo ra thách thức cho một số công ty, chẳng hạn như giảm khả năng tiếp cận vốn hoặc chi phí vay cao hơn, nhưng cũng có thể mang lại lợi ích, chẳng hạn như cải thiện tính linh hoạt về tài chính và khả năng phục hồi tốt hơn trong thời kỳ suy thoái kinh tế.

Related words and phrases